är en omvänd inteckning rätt för dig

Idén om en omvänd inteckning har fått en hel del uppmärksamhet på senare år. Många pensionärer har funnit dem vara ett perfekt sätt att njuta av en extra inkomstkälla som hjälper till att sträcka ut pensioner och andra typer av boet ägg som byggdes upp under åren. Men en omvänd inteckning nödvändigtvis inte svaret för alla. Här är några frågor att ställa om du funderar på att ingå denna typ av arrangemang.

Först är det viktigt att se till att du uppfyller de ålderskrav för en omvänd inteckning. Det finns få om några långivare som kommer att förbinda den här typen av lån situation om du inte är minst sextiotvå år gammal. Vissa kräver också att du är officiellt pensionerad innan de kommer att överväga dig för ett lån. Till exempel, kan du vara sextiotvå år eller äldre, men om du fortfarande arbetar heltid, det finns en god chans att du inte kommer att vara berättigad till det omvända inteckning.

En annan viktig faktor är värdet på ditt hem. De flesta människor förstår att fastigheten måste vara helt fri från alla typer av förpliktelse. Det kan inte vara en inteckning i hemmet när du ansöker, inte heller kan det finnas någon typ av kvarstad i avvaktan på fastigheten. En av de faktorer som avgör storleken på den omvända hypotekslån du kan få beror på det totala marknadsvärdet på hemmet. Såvida du inte är den enda ägaren och fastigheten är fri från skuld, de flesta långivare inte är villiga att ta risken.

Tänk på att en omvänd inteckning delar många av samma egenskaper som någon typ av lån som omfattar egendom. Med andra ord kommer det att stänga kostnader som måste betalas. Det är oerhört svårt att hitta långivare som är villiga att avstå från eller på annat sätt absorbera avslutande kostnader. Det innebär att du måste vara i stånd att täcka dessa kostnader själv. I de flesta fall kan avsluta kostnader inte bara dras av från det nominella värdet av den omvända hypotekslån. Prata med långivare om hur lång tid det tar efter stängning kostnaderna betalas för att kunna få din första utbetalning från den omvända inteckning. Du kanske kan säkra ett kortfristigt lån för att täcka kostnaderna och betala tillbaka det i sin helhet när medlen från omvänd inteckning är tillgängliga.

En annan sak att tänka på är att räntan i samband med omvänd hypotekslån. Även om detta är inte alltid fallet, räntorna på lån av denna typ är oftast högre än räntorna på andra typer av lån. Beroende på hur du planerar att ta emot medel från arrangemanget, kan en betydande mängd ränta betalas under lånets löptid. Innan de bestämmer sig något, se till att du förstår när räntan tillämpas och jämför det med dina projektioner av hur du vill ta emot utbetalningar. Helst vill du vara säker på att den totala principen om lånet plus ränta inte överstiger marknadsvärdet på din bostad.

Det finns i huvudsak tre olika betalningsplaner som är förknippade med omvänd inteckningar. Ett sätt är att få hela beloppet i en klump betalning. Detta kan vara användbart om du planerar att placera medel i någon typ av räntebärande konto och ta ut pengarna när och när du behöver det. En andra strategi är att etablera en kredit. Med denna lösning, ritar du på tillgängliga medel när och som du behöver dem. Du kan också ställa in ett schema av månatliga betalningar, detta tillvägagångssätt är en bra idé om du behöver en stadig inkomstkälla för att öka din pension varje månad. Innan du sätter sig på något av dessa alternativ, se till att villkoren för inteckning avtal ger dig möjlighet att ändra ditt val från gång till gång, detta kommer att bidra till att som din omständigheterna förändras, kan du vända inteckning arrangemang förändras rätt tillsammans med dig.

Medan människor tenderar att fokusera på mottagandet av en regelbunden ström av inkomster, är det också viktigt att titta närmare på villkoren för återbetalning i samband med lånet. Det finns vissa krav som måste uppfyllas för att undvika behovet av att göra månatliga betalningar på det belopp som du har fått från den omvända inteckning. Många långivare kommer inte att kräva att du börjar betala tillbaka lånet så länge du bor i bostaden. Dock hindrar detta inte dig från att göra betalningar när och som du gillar. Detta är ofta en punkt värt att överväga, eftersom det kommer att minska den ränta du samlar på principen. När du inte längre bor på fastigheten, eventuella utestående beloppet, inklusive ränta, skall betalas. Om du har hållit det förfallna beloppet ned till ett minimum, kan det vara möjligt att omvandla till en vanlig inteckning och pension skulden. Annars kommer fastigheten måste säljas för att uppfylla villkoren i omvänd inteckning.

Omvänd inteckningar fungerar mycket bra för vissa. Men andra tycker att det intresset, betalningsplaner, och andra faktorer skapar fler problem än lånet kommer att lösa. Innan du åta sig denna typ av arrangemang för lån, väga alla dina alternativ noga. Ditt beslut kommer att göra en verklig skillnad i livskvalitet du njuta av under din senior år.